Valul de motorină rusească care inundă Europa ameninţă existenţa rafinăriilor europene

Cu bugetul extrem de dependent de ve­niturile din sectorul petrolier, Rusia a por­nit un proces de modernizare a rafi­nă­riilor pentru a obţine mai multă valoare dintr-un baril de petrol.

Zecile de miliarde de dolari chel­tuite în ultimii ani pentru a moder­ni­za din temelii rafinăriile moştenite din era sovietică au permis creşterea pro­duc­ţiei de combustibili de calitate su­pe­rioa­ră şi a exporturilor. În prezent ex­ce­sul de mo­torină de calitate superioară se gă­seşte chiar la poarta Europei, care are în faţă reduceri de capacitate a ra­fi­nă­riilor şi chiar închideri de unităţi cu pier­deri de locuri de muncă.

„Scăderea cererii la nivel local com­bi­nată cu supracapacitatea şi-au spus cu­vân­tul, gradul de utilizare a rafină­ri­ilor din Europa atingând vara trecută mi­ni­mul ultimilor 32 de ani. Dacă nu se raţio­na­lizează capacităţile, sectorul de rafi­nare european va continua să sufere mai ales dacă luăm în considerare im­por­tu­ri­le suplimentare care vin din Rusia, din SUA şi noile capacităţi de ra­fi­nare din Orien­tul Mijlociu“, spune Ferenc Horvath, un director al grupului maghiar MOL.

MOL şi-a închis rafinăria din nordul Italiei, iar încă două rafinării din Croaţia sunt ameninţate cu încetarea activităţii. De asemenea, compania italiană Eni şi Compania Espanola de Petroleos au închis rafinării în ultimul an.

Producţia rusească de motorină a crescut cu 9,5% în primele trei luni ale anu­lui comparativ cu aceeaşi perioadă din 2013, potrivit datelor ministerului rus al energiei. Cunoscută în ultimii zece ani pentru produsele petroliere de ca­li­ta­te mai slabă, Rusia a devenit anul trecut un producător şi exportator im­por­tant de motorină cu conţinut foarte scă­zut de sulf (ULSD), combus­ti­bilul mai curat, standard pentru şoferii europeni.  Producţia s-a apropiat de 500.000 de barili anul trecut, dublu faţă de volumul din 2012, potrivit firmei de consultanţă Energy Aspects. Producţia de motorină ULSD va continua, probabil, să crească şi ar putea ajunge la 1,1 milioane de barili în 2016 şi la o pondere de aproape două treimi în producţia totală de motorină a Rusiei.

Dacă o parte din producţie este folosită pentru a alimenta cererea de combustibil pentru maşinile din Rusia, al căror număr este în creştere, majoritatea motorinei ULSD merge la export. Pentru rafinăriile europene, care s-au con­fruntat de mai mulţi ani cu scăderea ce­rerii, cu supracapacitate şi cu o serie de închideri de unităţi, excesul de ofertă creat de motorina rusească loveşte şi mai tare marjele de profit.

În urmă cu şase ani marjele se învârteau în jurul a 10 dolari pe baril, potrivit firmei de consultanţă JBC Energy. Acum unele rafinării au o profitabilitate negativă.

Per total exporturile de motorină rusească au crescut cu 7% în 2013. O treime din livrări a reprezentat motorina ULSD, iar cea mai mare parte din exporturi a ajuns în Europa de Nord.

Europa are un deficit structural de motorină şi în aceste condiţii multă vreme rafinăriile europene au fost protejate, a explicat Robert Campbell, de la firma de consultanţă Energy Aspects.

„Acum există o ofertă mult mai bogată de ULSD de calitate, pe lângă păcură şi benzină, unde aveau deja probleme“, a adăugat el referindu-se la reducerea cererii pentru benzină în SUA în contextul revoluţiei de pe piaţa de energie americană.

„Singurul picior al rafinăriilor europene a fost tăiat. Pierderile nu mai sunt sustenabile“, a avertizat analistul.

Rafinăriile europene erau în mod tradiţional protejate faţă de competiţia din partea Rusiei, chiar şi în condiţiile în care stocuri suplimentare de combustibili veneau din SUA, Orientul Mijlociu şi Asia. Europenii şi-au păstrat profitabilitatea pentru că importau ţiţeiul din Rusia, care avea un conţinut mai ridicat de sulf, apoi îl rafinau suplimentar şi îl vindeau.

Dar prin faptul că s-a conformat specificaţiiilor europene privind conţinutul scăzut de sulf, Rusia a reuşit să inunde Europa cu motorină de mai bună calitate.

Între 2008 şi 2013 capacitatea de rafinare a Europei a scăzut cu 8% şi s-au pierdut 50.000 de locuri de muncă directe şi indirecte, potrivit organizaţiei FuelsEurope, care reprezintă interesele rafinăriilor europene. Creşterea de capacitate de producţie din Asia şi Orientul Mijlociu nu a făcut decât să sporească presiunile competitive.

Creşterea preţului barilului de petrol până la aproximativ 110 dolari, combinată cu marjele de rafinare foarte scăzute pentru motorină - care sunt de obicei o sursă cheie de profit - înseamnă că sunt de aşteptat noi închideri de rafinării. Capacităţile au fost diminuate, iar pentru perioada iunie-august cantitatea de ţiţei prelucrată a scăzut cu 9%, până la 11,5 milioane de barili pe zi, potrivit JBC Energy.

Creşterea cantităţii de produse rafinate vândute de Rusia în Europa s-a făcut în detrimentul exporturilor de ţiţei.

Deşi unii analişti pun la îndoială sustenabilitatea creşterii, introducerea unui nou regim de taxare a exporturilor de petrol, care a grăbit ritmul modernizării rafinăriilor din Rusia, nu va face decât să păstreze profitabilitatea motorinei.

Taxele mai mici decât în cazul benzinei vor determina o creştere şi mai mare a producţiei, iar Rusia nu va face decât să-şi sporească cota de piaţă în Europa, luând de la rivalii de pe pieţele respective şi de la rivalii străini, spune Alexander Poegl, analist la JBC Energy.