♦ Grupul ceh din domeniul energiei CEZ a anunţat în luna mai a anului trecut că intenţionează să îşi vândă afacerile din România, parte din implementarea unei noi strategii la nivel regional ♦ Reprezentanţii CEZ spun că finalizează strategia aprobată de vânzare la preţul cel mai mare posibil, fără să precizeze şi valoarea totală a tranzacţiei.
Grupul ceh din domeniul energiei CEZ, cu o capitalizare de 8,7 mld. euro, vinde operaţiunile din România către Macquarie Infrastructure and Real Assets (MIRA), un fond care administrează active de 129 mld. dolari la nivel global, din care cea mai mare parte sunt investite în proiecte de infrastructură.
Tranzacţia privind vânzarea activelor CEZ în România a depăşit pragul de 1 mld. euro, conform datelor din piaţă, fiind astfel cel mai mare deal din ultimii 12 ani. Mai exact, ultima tranzacţie care a sărit de acest prag datează din 2008. Doar trei mutări din istoria României - preluarea a 65% din BCR de către Erste, achiziţia de către Vodafone a 79% din MobiFon-Connex şi cumpărarea a 75% din Rompetrol de către kazahii de la KazMunaiGaz - au reuşit să aibă o valoare de peste 1 mld. euro.
„Preţul de vânzare a venit dintr-un proces extrem de competitiv condus de Société Générale – una dintre cele mai mari bănci de investiţii din lume, şi toţi investitorii au avut oportunitatea de a participa la proces. CEZ finalizează astfel strategia aprobată de vânzare, la preţul cel mai mare posibil, faţă de care suntem satisfăcuţi“, spun reprezentanţii companiei din domeniul energiei CEZ.
Cehii sunt prezenţi pe piaţa românească din 2005, când au preluat distribuţia de energie electrică Electrica Oltenia SA. CEZ Vânzare este principalul furnizor de energie electrică din sud-vestul României, dar şi furnizor de gaze naturale, cu un portofoliu de clienţi casnici şi industriali care depăşeşte 1,4 milioane de clienţi, anul trecut înregistrând afaceri de 1,9 mld. lei şi un profit de 12 mil. şi 63 de angajaţi. În luna mai a anului trecut, CEZ, controlat în proporţie de 70% de statul ceh, a anunţat că îşi va vinde operaţiunile din România, Turcia şi Polonia pentru a se concentra pe piaţa din Cehia, fiind vorba de o schimbare a modelului de business.
Pentru piaţa de tranzacţii din România aceasta este o mutare gigant, ce are capacitatea să influenţeze întreaga evoluţie. Anul trecut s-au semnat pe piaţa din România 150 de tranzacţii cu o valoare cumulată de 4 mld. euro, potrivit unui raport al Mergemarket şi CMS. Astfel, o singură tranzacţie, cea privind activele CEZ în România reprezintă un sfert din total, iar asta dacă raportăm la un an bun pentru piaţa locală de M&A. În comparaţie, în 2020 piaţa s-a prăbuşit, în prima jumătate de an fiind semnate doar circa 20 de tranzacţii mai mari. Piaţa de M&A era estimată să se înjumătăţească în 2020 la 2 mld. euro dacă nu se semna vânzarea CEZ. În contextul actual, ea reduce semnificativ declinul.
Calendarul unei tranzacţii de 1 mld. euro
2019
21 mai - Grupul ceh din domeniul energiei CEZ a anunţat că intenţionează să-şi vândă afacerile din România. Acţionarii CEZ s-au arătat nemulţumiţi de strategia cehilor în zona Europei de Est.
9 septembrie - CEZ lansează o testare pe piaţă cu privire la procesul de transfer al activelor din România.
18 decembrie - CEZ a primit 17 oferte pentru operaţiunile din România, începând de la fonduri de investiţii până la producători de energie.
2020
12 aprilie – Prima etapă a procesului de vânzare a fost finalizată prin acceptarea a 19 oferte neangajante.
6 august – CEZ a intrat în discuţii exclusive cu Macquarie Infrastructure and Real Assets pentru vânzarea operaţiunilor din România.
11 august – CEZ a evaluat ofertele transmise de investitori pentru operaţiunile din România şi că are negocieri cu cel care a depus cea mai bună ofertă.